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“白毛股神”Serenity回应质疑：市场是判断对错的最终裁判，而非社媒平台的愤怒评论
“白毛股神”Serenity 在 X 平台发文回顾其过去多个投资观点遭遇质疑的经历，并表示，许多原创投资想法初期都会受到强烈反对，但最终市场会成为判断对错的标准，自己曾因看好多家公司而遭遇大量批评，例如：$AXTI：早期被质疑为“骗局公司”，甚至因相关讨论被 Reddit 的 WSB 论坛封禁；但随后获得路透社报道、磷化铟晶圆（InP substrate）产业公司业绩以及机构投资者验证了其逻辑。$RPI：最初被市场称为“meme 股”，分析师认为其缺乏基本面，但财报显示公司未来收入增长预期达到 58%，并被重新评价为高增长 AI 硬件公司。$SIVE：曾被大量投资者视为“meme 股”，但随后获得机构买入支持，包括 Fidelity Research、JPMorgan Chase 等机构关注，并与 Jabil、GlobalFoundries 等企业公布合作关系。Serenity 表示，“市场最终会决定什么是正确或错误，而不是 X（原 Twitter）上的愤怒评论或帖子。”并表示，随着一个个投资逻辑被验证，最终的市场表现会盖过早期噪音，同时还列举了多个此前遭受质疑、后来表现得到市场认可的案例，包括：$AAOI：30 美元附近时被质疑管理层“不可信”；$LITE：300 美元时被认为光子行业存在泡沫；$RKLB：20 美元时被认为只是低收入发射公司；$HOOD：20 美元时因 GameStop 交易限制事件遭遇负面评价；$IQE：被认为只是英国小型公司，缺乏光子领域合作；$SOI：欧洲银行分析师认为估值过高；$NBIS：被质疑没有竞争壁垒；$INTC：市场认为无法与 TSMC 竞争；$MRVL：市场担忧其 ASIC 市场份额被 Broadcom 抢占；$AEHR：市场误读财报，认为公司缺乏收入；$EWY：市场认为韩国半导体周期存在泡沫。
“白毛股神”Serenity总结不同市场投资刻板印象：美国偏未来叙事、欧洲更关注资源约束
“白毛股神”Serenity 发文总结其在 X 上观察到的不同地区市场风格差异：1、美国：看多一切“未来主义”叙事，如 $SPCX 等标的，对估值不敏感，更关注想象空间。2、欧洲：从 SIVE 到 SOI，对 AI 基础设施建设的关注较弱，时间维度偏向过去 12 个月表现（并点名比利时表现尚可，同时正在观察法国与瑞典）。3、韩国：高杠杆“Degen”风格，市场波动极大，类似“50 倍 Hyperliquid 交易者进入股票市场”的强烈波动结构。4、日本：整体偏温和、支持性强，较少出现激进做空或看空表达。Serenity 补充称，目前对拉美等其他地区数据仍不足，但未来会继续观察补充。
“白毛股神”Serenity：连续波激光或成AI光互联核心瓶颈，相关标的具战略价值
“白毛股神”Serenity 在 X 平台发文表示，其认为“光子学主题+连续波（CW）激光瓶颈”是当前 AI 基础设施领域最重要的投资方向之一。Serenity 指出，市场似乎忽视了 Lumentum（LITE）市值自 2024 年以来从约 30 亿美元增长至超过 650 亿美元的过程，其背后核心原因在于英伟达推动的 EML 激光器供应瓶颈以及光网络架构变革。其认为，当前市场正经历类似逻辑，即连续波激光器、1.6T 光模块及 CPO（共封装光学）架构成为新一轮产业升级重点。随着英伟达持续签订长期供应协议，AMD 及其他云服务提供商正争夺连续波激光器及光学组件供应链资源。Serenity 援引高盛研究称，到 2028 年光通信市场总可寻址规模（TAM）有望增长至 1540 亿美元，而 CPO 市场规模预计将在未来两年半内从接近零增长至 910 亿美元。其表示，包括 Applied Optoelectronics（AAOI）、SIVE 以及其他连续波激光相关企业均具备战略价值，并认为未来市场或将再次重演 EML 激光器供应紧张带来的投资机会。其个人目前重点关注连续波激光产业链中的 SOI、Tower Semiconductor（TSEM）、SIVE 等相关标的。
“白毛股神”Serenity回应质疑：市场是判断对错的最终裁判，而非社媒平台的愤怒评论
“白毛股神”Serenity 在 X 平台发文回顾其过去多个投资观点遭遇质疑的经历，并表示，许多原创投资想法初期都会受到强烈反对，但最终市场会成为判断对错的标准，自己曾因看好多家公司而遭遇大量批评，例如：$AXTI：早期被质疑为“骗局公司”，甚至因相关讨论被 Reddit 的 WSB 论坛封禁；但随后获得路透社报道、磷化铟晶圆（InP substrate）产业公司业绩以及机构投资者验证了其逻辑。$RPI：最初被市场称为“meme 股”，分析师认为其缺乏基本面，但财报显示公司未来收入增长预期达到 58%，并被重新评价为高增长 AI 硬件公司。$SIVE：曾被大量投资者视为“meme 股”，但随后获得机构买入支持，包括 Fidelity Research、JPMorgan Chase 等机构关注，并与 Jabil、GlobalFoundries 等企业公布合作关系。Serenity 表示，“市场最终会决定什么是正确或错误，而不是 X（原 Twitter）上的愤怒评论或帖子。”并表示，随着一个个投资逻辑被验证，最终的市场表现会盖过早期噪音，同时还列举了多个此前遭受质疑、后来表现得到市场认可的案例，包括：$AAOI：30 美元附近时被质疑管理层“不可信”；$LITE：300 美元时被认为光子行业存在泡沫；$RKLB：20 美元时被认为只是低收入发射公司；$HOOD：20 美元时因 GameStop 交易限制事件遭遇负面评价；$IQE：被认为只是英国小型公司，缺乏光子领域合作；$SOI：欧洲银行分析师认为估值过高；$NBIS：被质疑没有竞争壁垒；$INTC：市场认为无法与 TSMC 竞争；$MRVL：市场担忧其 ASIC 市场份额被 Broadcom 抢占；$AEHR：市场误读财报，认为公司缺乏收入；$EWY：市场认为韩国半导体周期存在泡沫。
“白毛股神”Serenity总结不同市场投资刻板印象：美国偏未来叙事、欧洲更关注资源约束
“白毛股神”Serenity 发文总结其在 X 上观察到的不同地区市场风格差异：1、美国：看多一切“未来主义”叙事，如 $SPCX 等标的，对估值不敏感，更关注想象空间。2、欧洲：从 SIVE 到 SOI，对 AI 基础设施建设的关注较弱，时间维度偏向过去 12 个月表现（并点名比利时表现尚可，同时正在观察法国与瑞典）。3、韩国：高杠杆“Degen”风格，市场波动极大，类似“50 倍 Hyperliquid 交易者进入股票市场”的强烈波动结构。4、日本：整体偏温和、支持性强，较少出现激进做空或看空表达。Serenity 补充称，目前对拉美等其他地区数据仍不足，但未来会继续观察补充。
“新股神”Serenity：光子技术相关个股或在欧盟CHIPS法案发布后3至15个月内陆续受益
新股神”Serenity 在 X 平台发文表示，欧盟 CHIPS 法案 2.0（EU Chips Act 2.0）提案已正式发布，光子技术被确认为欧盟政策的结构性组成部分，这对光子产业构成长期利好，提案明确支持光子集成电路及相关技术发展，比如建设并强化光子集成电路的先进设计、原型制作和产业化能力，扩展欧盟在光子领域的设计能力，支持光子集成电路及相关技术的试点生产线和开放半导体制造设施，开发和维护光子集成电路的设计库和设计自动化工具，政策重点方向包括：1、面向 AI 数据中心的共封装光学（CPO/互连），利好 Sivers（SIVE）2、高带宽数据中心互连的硅光子应用，利好 X-FAB（XFAB）3、强化光子集成电路生产技术能力，包括共封装、异质集成及材料平台4、SOI 晶圆在欧盟的战略地位被确认，Soitec 与 Siltronic 是参与者Serenity 分析认为，该法案结构性利好欧洲光子行业龙头企业，尤其是涉及 AI 数据中心的公司，预计相关个股将在政策发布后 3 至 15 个月内陆续受益，市场可能已开始前瞻性反应。
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Serenity：全球市场正在调整，高 Beta 股票或率先触底
“白毛股神”Serenity 发文表示，目前全球市场正在经历一轮调整 SK 海力士、三星电子等权重股影响，韩国综合指数下跌 8.18%；日经 225 指数下跌 4.8%，近期部分高 Beta 资产已经出现剧烈回调，例如 SOI、RKLB 等个股跌幅达到 30%-40%。
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“新股神”Serenity：光子技术相关个股或在欧盟CHIPS法案发布后3至15个月内陆续受益
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